Najlepsza odpowiedź
Szybkie wyszukiwanie w Google ujawniło następujące informacje: Wyjaśnienie różnicy między maklerem, doradcą finansowym i planistą
Oto krótki przewodnik, który pomoże rozwikłać te pojęcia:
- Brokerzy i agenci ubezpieczeniowi:
Brokerzy i agenci ubezpieczeniowi mogą i sprzedają produkty finansowe (fundusze powiernicze A, B i C, renty, zmienne ubezpieczenia na życie, renty). Ich standardem opieki powierniczej jest standard „odpowiedniości”. Ten niższy standard opieki oznacza, że mogą czerpać większe korzyści ze sprzedaży produktów niż klient – o ile ich produkty są powszechnie uważane za „odpowiednie”, można je sprzedawać.
- Doradcy i planiści finansowi:
Ten termin jest myląco szeroki – niektórzy doradcy nie mają oznaczenia, podczas gdy inne mogą być CFA, CFP®, ChFC® i / lub CPA / PFS. Te oznaczenia są najbardziej rozpoznawalnymi w branży finansowej – wszystkie wymagają nauki, zdania egzaminów i przestrzegania standardów nadzoru. Na potrzeby tej dyskusji na temat wynagrodzeń skupię się na doradcach finansowych, którzy wchodzą w interakcje z ogółem społeczeństwa i którzy albo: a) sprzedają produkty, albo b) nie sprzedają produktów. Doradcy, którzy sprzedają produkty, mogą posiadać dowolne z wyżej wymienionych oznaczenia. Mogą obejmować doradców płatnych; chociaż brzmią jak doradcy płatni, doradcy „odpłatni” sprzedają produkty. Wynagrodzenie w formie opłat jest popularne, ponieważ doradcy mogą uzyskać rekompensatę z opłat wnoszonych bezpośrednio przez klientów PLUS opłaty, które otrzymują w postaci prowizji lub rabatów od produktów, na sprzedaż których mają licencję. nie są zobowiązani do szczegółowego informowania swoich klientów o sposobie naliczania ich wynagrodzenia. Model oparty na opłatach stwarza wiele potencjalnych konfliktów interesów, ponieważ na dochód doradcy wpływają produkty finansowe wybrane przez klienta. Z kolei doradcy płacący tylko za opłatą NIE sprzedają żadnych produktów finansowych. Jeśli ich klienci potrzebują produktów (np. Ubezpieczenia), współpracują ze specjalistami, którym ufają, ale nie ma podziału opłat ani innych zachęt związanych ze sprzedażą produktów. Doradcy pobierający tylko opłaty zazwyczaj pobierają procent od inwestycji, którymi zarządzają i / lub pobierają w inny sposób za swój czas (stawka godzinowa, prowizja itp.). Konflikty interesów są ograniczone do minimum dzięki tego rodzaju strukturze opłat. Wniosek: krytyczna kwestia Standardów Powierniczych Doradca powołany do Standardu Powierniczego zajmuje pozycję szczególnego zaufania podczas pracy z klientami, ponieważ jest on zobowiązany do działać z niepodzielną lojalnością wobec klienta. Obejmuje to ujawnienie, w jaki sposób doradca finansowy ma otrzymać wynagrodzenie i wszelkie związane z tym konflikty interesów.
Odpowiedź
(Zakładam, że masz siedzibę w Stanach Zjednoczonych, chociaż koncepcje luźno stosowane w innych krajach zachodnich).
Doradca finansowy to bardziej ogólny i obszerny tytuł i niekoniecznie oznacza, że ma jakieś szczególne kwalifikacje. Kiedyś nazywano ich „maklerami giełdowymi” (lub jeszcze dawniej „klientami”) i są po prostu przedstawicielami handlowymi dużych firm maklerskich typu „wirehouse” (na przykład Merrill Lynch, Morgan Stanley itp.). Są regulowani zgodnie z najmniej rygorystycznymi standardami (zarejestrowany przedstawiciel w ramach FINRA).
W miarę jak branża ewoluowała od zwykłego udostępniania akcji publicznie (inwestorzy, którzy chcieli tylko kupować i sprzedawać akcje samodzielnie, przeszli do Internetu domy maklerskie), duże firmy brokerskie przyjęły bardziej holistyczny proces wraz z szerszym zestawem produktów (fundusze inwestycyjne, alternatywy, produkty strukturyzowane itp.). Aby wizerunek był bardziej przyjazny dla klienta, większość brokerów przyjęła tytuł „doradca finansowy”. Nie ma żadnych zmian w ramach regulacyjnych (lub konfliktach interesów) – tylko tytuł.
Istnieje jednak szybko rosnąca grupa doradców finansowych, którzy działają zgodnie z bardziej rygorystycznymi „standardami powierniczy” i podlegają regulacjom przez państwo (w przypadku mniejszych doradców) lub przez SEC w przypadku dużych firm. Standard brzmi „przedkładaj interes klienta ponad swój własny”, a zdecydowana większość wynagrodzenia jest wypłacana w postaci opłat, a nie prowizji od produktów.
I to prowadzi mnie do tytułu doradcy inwestycyjnego. Jest to również trochę ogólny termin, ale ZWYKLE oznacza „zarejestrowanego doradcę inwestycyjnego” (RIA), który podlega bardziej rygorystycznym, powierniczym standardom opisanym powyżej i doradza w zakresie całego obrazu finansowego, którego inwestycje stanowią tylko jedną część . Zatem w tym przypadku Twój „doradca finansowy” jest technicznie „doradcą inwestycyjnym”, mimo że zajmuje się znacznie więcej niż inwestycjami. Jasne jak błoto?
Istnieje również klasa doradców inwestycyjnych, którzy nie zajmują się bezpośrednio opinią publiczną, a zamiast tego zarządzają funduszem inwestycyjnym. Na przykład T.Rowe Price Small Cap Value Fund (nie aprobata, tylko przykład) płaci opłatę doradczą na rzecz T Rowe Price Investment Management (doradcy inwestycyjnego) w celu wybrania odpowiednich akcji dla funduszu. Jednak pracownicy T Rowe Price Investment Management nie siedzą z Tobą i nie zastanawiają się nad Twoją przyszłością finansową – wszystko, co robią, to kupowanie i sprzedawanie akcji w imieniu określonej puli pieniędzy.